周四早盤半導(dǎo)體躁動(dòng)，多只個(gè)股創(chuàng)出新高，結(jié)果又是虛晃一槍，午后半導(dǎo)體回落，軍工股維系人氣。。。藥停了，酒接著喝。。。
市場(chǎng)縮量回調(diào)，風(fēng)險(xiǎn)偏好降低。
周四，A股小幅低開后低位震蕩，午后股指繼續(xù)走弱。上證指數(shù)報(bào)收2870.34點(diǎn)，下跌0.96%;深成指報(bào)收10962.15點(diǎn)，下跌1.02%;創(chuàng)業(yè)板報(bào)收2117.65點(diǎn)，下跌1.08%。兩市成交6101億。兩市合計(jì)40只個(gè)股漲停，11只跌停。
盤面上，船舶、航天航空、黃金、釀酒、文化傳媒、商業(yè)百貨等行業(yè)相對(duì)強(qiáng)勢(shì)，農(nóng)牧飼漁、民航機(jī)場(chǎng)、水泥建材、醫(yī)療、保險(xiǎn)、券商等領(lǐng)跌。題材股方面，數(shù)字貨幣、稀土永磁、光刻膠、區(qū)塊鏈、電子競(jìng)技、國產(chǎn)芯片、航母概念等領(lǐng)漲;豬肉概念、農(nóng)業(yè)種植、病毒防治、乳業(yè)、口罩、消毒劑、維生素等跌幅居前。
藥停了，酒接著喝，科技股沖高回落
周三A股吃藥喝酒，B股和ST股延續(xù)跌勢(shì)趨緩。周四，市場(chǎng)延續(xù)調(diào)整，酒接著喝，而藥卻停了。B股和ST股也不怎么跌了，科技股(芯片、半導(dǎo)體)和軍工逆勢(shì)走強(qiáng)，維系著市場(chǎng)的人氣。
稀土永磁走強(qiáng)：德宏股份、金田銅業(yè)漲停，中鋼天源、寧波韻升、廣晟有色、金力永磁、五礦稀土、北方稀土等漲逾3%。
數(shù)字貨幣反彈：恒寶股份、科達(dá)股份、智度股份漲停，海聯(lián)金匯、廣電運(yùn)通、昆侖萬維、匯金股份、信息發(fā)展、國民技術(shù)漲幅居前。
半導(dǎo)體走強(qiáng)：華特氣體、有研新材漲停，滬硅產(chǎn)業(yè)漲逾10%，大唐電信、瑞芯微、長電科技、容大感光、南大光電、清溢光電、斯達(dá)半導(dǎo)、國民技術(shù)、澄天偉業(yè)、安集科技等漲幅居前。
午后，軍工股拉升：飛亞達(dá)、精準(zhǔn)信息、大連重工、光韻達(dá)、北摩高科、雷科防務(wù)、中簡科技、中飛股份漲停，長城軍工、天箭科技、烽火電子、中兵紅箭、天海防務(wù)、江龍船艇、晨曦航空、中船防務(wù)、航天電子等漲幅居前。
創(chuàng)業(yè)板刷新反彈新高
市場(chǎng)短期看情緒，中期看政策，長期看估值;中長期都是向好，而短期仍是未知數(shù)。
4月A股走勢(shì)獨(dú)立。外圍暴跌，A股不為所動(dòng)，逆市反彈。同樣，外圍走好，A股也不跟隨。隨著年報(bào)和一季報(bào)披露結(jié)束，“殺估值”行情翻篇，市場(chǎng)迎來新的上漲契機(jī)。對(duì)于一季報(bào)表現(xiàn)很出色的搶先復(fù)工復(fù)產(chǎn)的部分公司來說，一季報(bào)可能就是年內(nèi)“輝煌的頂點(diǎn)”?！肮乐禋ⅰ贝翱陉P(guān)閉，4月30日公布的PMI數(shù)據(jù)顯示復(fù)蘇可能沒有想象的那么美好。不過眼下不用擔(dān)心，按照規(guī)律，業(yè)績講完了，該講故事了。
5月A股迎來開門紅，讓市場(chǎng)正式進(jìn)入“講故事時(shí)間”?？萍脊芍匦聤Z回對(duì)市場(chǎng)的話語權(quán)，大盤指數(shù)紛紛從底部區(qū)域，重返2月份的強(qiáng)勢(shì)震蕩箱體，面臨上方壓力。預(yù)計(jì)市場(chǎng)將以時(shí)間換空間，反復(fù)拉鋸后，尋求突破。周一科技股殺跌，市場(chǎng)失去主心骨，頓時(shí)陷入混沌狀態(tài)。周二，科技股止跌回升，創(chuàng)業(yè)板出現(xiàn)強(qiáng)反彈，而市場(chǎng)成交量繼續(xù)低迷，結(jié)構(gòu)性行情越發(fā)明顯。失去流動(dòng)性的B股、ST股近期連續(xù)殺跌。周三，A股重現(xiàn)吃藥喝酒行情。近期滬深兩市創(chuàng)新高的絕大部分隸屬食品飲料、醫(yī)藥生物兩大消費(fèi)行業(yè)。目前險(xiǎn)資與外資持股聚焦“核心資產(chǎn)”，而公募基金則扎堆科技股，游資則熱衷于市場(chǎng)熱點(diǎn)。三大類資金難以形成合力，散戶則生存空間越來越小。周四，科技股和軍工股反彈，酒接著喝，藥卻停了。
最近市場(chǎng)妖股蠻多的。業(yè)績不是主要考慮的因素，而是看政策動(dòng)向。半導(dǎo)體熱度不減，但游資只是炒作部分次新股(滬硅產(chǎn)業(yè)、斯達(dá)半導(dǎo))，說明也有忌憚了。短線或許有回調(diào)的可能。國資改革最近幾年，始終沒有能夠起來，但這個(gè)主題不應(yīng)該被遺忘。強(qiáng)生控股被借殼一字漲停，也是滬企國改的一個(gè)樣本。國電南自、保變電氣等一眾頂著特高壓炒作的，背后的邏輯也極有可能是國資改革?？傮w看，目前上行壓力大，但下跌動(dòng)能也不足。如果要?dú)⒌裉焓莻€(gè)不錯(cuò)的機(jī)會(huì)，但是，并沒有。既然跌不下去，就做做超跌反彈。過去超跌反彈，最強(qiáng)的板塊首選次新股，次選券商。這兩天券商中的次新股中銀證券表現(xiàn)也是不錯(cuò)的。
操作上，我們?nèi)砸苑e極的心態(tài)去面對(duì)市場(chǎng)，中線繼續(xù)關(guān)注新基建、新能源汽車等確定性較強(qiáng)的板塊(可配置相應(yīng)的ETF主題基金)。短線可輕倉追逐熱點(diǎn)，鍛煉盤感。投資，不是百米賽跑，而是一場(chǎng)馬拉松。把握市場(chǎng)的低吸機(jī)會(huì)，不要輕易去追高。
原標(biāo)題：巨·大盤|市場(chǎng)縮量分化藥停了酒接著喝科技軍工維系人氣
作者：丁臻宇來源：巨豐財(cái)經(jīng)
